一、陕军勤王
金天会三年（公元1125年），金国灭掉了辽国以后，便兵分两路，南下进军北宋的太原与燕京（今北京）。其时陕西宋夏边境驻军占北宋全国总兵力的40%。危亡之际的北宋王朝，调集陕西沿边兵力，保卫朝廷的安全。
同年冬，熙河路经略使姚古和秦凤路经略使种师中率部由陕西入晋增援。天会四年（公元1126年）五月前往太原途中，在寿阳石坑处被金军击败，种师中战死，姚古被宋廷撤职流放。同期，西路金军进攻雁门关，宋河东路麟府折家军在河东第二将折可存与第一部将折可与率领下渡河入晋，在崞县被金军包围，全军覆没，折可存、折可与被俘。折可存在应州俘虏营逃回，病故于宋境，折可与不屈遭害。知府州折可求率麟府主力军二万余，取岢岚、宪州（今山西静乐县），救援太原，在交城与金军激战，终因疲劳不敌，全军败退。
金天会四年（公元1126年）一月，种师道率泾原、秦凤两路军旅赴汴。种师道为种世衡孙，时年76岁，年老多病，退休在家。朝廷圣谕，临危诏命，种师道在所不辞。同时，府州知州折可求与侄折彦直也率部至汴京。种师道、折可求与抗战派李纲等一起，稳定了汴京的局势，金军解围退兵。十月，种师道病逝，种家三代抗敌报国的悲壮历史至此结束。
同年七月，金军再次围攻太原，折可求率军救援，屯兵汾州，与金军大战于今山西文水。宋军大败，数万人被歼，折可求兵溃于夏山。八月太原陷落，折可求率残部退回河外，折家军此时遍体伤痕，基本丧失了战斗力。十二月金军攻陷汴京开封，北宋亡。陕西宋军主力俱残，陕北向金敞开了大门。
二、金兵掠陕
天会五年（公元1127年），金军攻占了山西、河南以后，粘罕遣悍将娄室于冬天从禹门口踏冰入陕，拉开了金宋争夺陕西战争的序幕。娄室率军连克韩城、华州、同州，宋地方官员闻风而逃，金军围京兆府。古城兵不足千人，守城十余日，于天会六年（公元1128年）正月陷落。关中东至潼关，西至秦陇，相继沦陷。娄室军大掠之后于三月退出关中，京兆府又归宋，金属关中州县重归宋辖。此时，宋属各路军阀内讧，农民起义军占山为王，陕西中北部混乱长达10年时间。
天会七年（公元1129年）七月，金国决定由讹里朵与粘罕率主力军继续南下攻宋。娄室率偏师再次攻陕，八月连破华州、同州、下圭、永兴军。乘宋军内乱，十月间出兵鄜延，十一月破丹州、临镇后至延安府。延安西城由通判魏彦明率军固守，金军先克延安东城，再围西城，三日后陷落。宋兴元府（今汉中市南）军北上救援，行至甘泉，延安、鄜城先后城破。鄜延路沿途各州、县举城降金，金允准归降的宋府官兵继续驻守。金军罗素芬彻继续北进青涧、绥德，于十一月份占领青涧城、绥德军以及靖边、定边城、保安军、德靖寨等地16座城寨，并俘获折可求子折彦文。
麟府军帅折可求东进勤王兵败后，面对金强宋弱的形势，失望徘徊。娄室让折彦文作书招降其父，折可求便于十一月以麟、府、丰3州及所属9堡寨降金，北宋陕北领土尽归金国。金国让折可求继续统领麟府地区，屯兵驻守绥德军。
陕北仅剩晋宁军一座孤城属宋河东路，金军立即围晋宁军城。宋守将徐徽言英勇善战，充分动员全体军民誓死守城，黄河东岸山西境内山谷百姓组织起来增援。天会七年（公元1129年）二月，晋宁军孤城粮尽矢绝，水源被切断，金军攻克城垣，徐徽言被俘遭害。其间，宋军在陕北南部又收复鄜、坊两州、京兆府及关中各州县。
同年二月，娄室平定陕北后，留降将折可求驻守绥德军，折彦若守吴堡寨，部将婆卢火守延安。随后于四月亲率大军南下，再次攻取鄜坊两州，十月京兆府降。不久，娄室移兵出关围陕州，陕北及关中又陆续归宋。其中北宋吴阶占领京兆府后又收复鄜延，临时受命统领鄜延军。陕北绥德、吴堡以北地区仍属折可求统领的金国领地。
天会八年（公元1130年），金国决定由女真族最高地位的讹里朵（完颜宗辅）与英勇善战的兀术（完颜宗弼）主持陕政。七月，兀术率军与娄室军会合，由讹里朵指挥大军入陕，八月占领京兆府，收复鄜延诸城，九月富平大战后又收降凤翔府等。天会九年（公元1131年）春，金军主力驻陕西，秦岭以北宋朝领土全部归金国。同年十月，金朝撒离喝为陕西经略使。
三、伪齐治陕
金军占据中原以后，决定在“政治上为金附庸，经济上供金支用，军事上为金仆从”三大原则下，扶持傀儡政权进行间接统治。
金朝看好两个人选，一是山东原北宋知济南府刘豫，一个是前宋知府州折可求。折可求得到陕西金军统帅撒离喝赏识，积极活动升官。刘豫不惜重金贿赂，得到金朝宗室重臣挞懒与粘罕的支持。天会八年（公元1130年）九月，金朝册封刘豫为“子皇帝”，国号“大齐”，建都大名府（今河北大名县）。折可求角逐失败，金升麟府为路，划归陕西，封折可求为经略使。齐国政权奉金为父，境内遍驻金军，刘豫成为名副其实的儿皇帝。南宋也仰承金人鼻息，承认了伪齐政权。
九年（公元1131年）十一月，金把陕西六路赐予齐。十年（公元1132年）十二月刘豫子刘夔任陕西宣抚使，设官建署，建立“伪齐”统治政权。原北宋陕西六路官员将帅，降附金国后大都保住了职位。如宋熙河路兵马总管关师古投降后被授予鄜延路经略使，鄜延路副将李永奇投降后被授予庆阳将，其子李世辅被授知同州等。
伪齐要供奉金国政府与驻军的费用，供养冗官冗兵，还要填满自己的腰包，所以想尽办法，横征暴敛，搜刮民脂民膏二成立了“盗墓专业队”，美名“淘沙官”，“两京冢墓发掘殆尽”，还开征“买卖子女税”，“令民鬻子依商税法，许贯陌而收其算” ① 。伪齐苛政，民怨沸腾，军事不力，征战无能。天会十五年（公元1137年）十一月，金朝兀术与挞懒赴汴京，用突袭手法绑架刘豫父子，废掉伪齐，傀儡政权仅存8年。
四、折氏离陕
天会八年（公元1130年），金把麟、府、丰三州与晋宁军合并为麟府路，折可求任经略使，路辖州县城寨基本都是折氏家族人管辖。如折彦文为晋宁军知军，折彦若为吴堡寨主兼军将等，陕北仍是折家的天地。金国把麟府地区与河东路脱钩，也不交伪齐直接管理，主要是借用折家军力量防御陕北西北部西夏的侵扰，以利金军南下伐宋。金废刘豫后，折可求便寻求陕西金帅撒离喝和关系密切的挞懒支持，图谋高职。金天眷元年（公元1138年）九月，折可求跑至大同谒见挞懒。
金朝此时准备将陕西等地归还南宋，诈取南宋巨额金银财宝。所以，先稳定折可求，设宴招待，而暗中使用了毒酒，折可求在归途中毒发而死 ② 。
天眷二年（公元1139年），西夏乘麟府军群龙无首之际，出兵攻陷府州。为了发泄百余年间与折氏的深仇大恨，夏军在府谷县天平山折氏陵园，“夷折氏坟垅而戳其尸” ③ 。驻守晋宁军的折彦文对铲平祖坟的奇耻大辱愤怒不已，时刻图谋复仇，屡于西夏边境挑衅。金朝害怕激化矛盾，决定将折彦文统治地区赠予西夏，贞元三年（公元1155年）下令迁折彦文到山东驻守青州。折彦文举族东迁，陕北数百年的折氏势力，在金国时消失。
五、李世辅（李显忠）曲折归宋
李世辅父李永奇祖籍银州人，自唐以来世袭苏尾九族巡检，曾为鄜延军副将，驻守黑水堡。李世辅成长于青涧城，17岁随父从军，适逢金娄室入陕，在王庶帐下参加抗金战争。一次外出侦察敌情，发现17名金兵夜宿陶窑，一个人将全部金兵杀死，斩断兵骑马足，只带两匹返队。王庶大为惊奇，便以“年小胆气不小”闻名军旅，提升为副将。
金天会九年（公元1131年），北宋灭亡，关中沦陷，李永奇一家阻隔在陕北，不得不于二月降金，并参加了攻打庆阳府的战斗。父子二人身在异国，隐思待机归宋。“伪齐”授予二人军职，并调李世辅率骑兵赴东京（今辽宁省辽阳市）。李永奇秘密吩咐儿子寻机归宋。李世辅到东京后遣人以蜡丸密书与南宋联络。
李世辅武艺超群，受到刘豫之子刘麟的赏识，提举为南路钤辖，曾陪金兀术出猎淮滨。李世辅计划劫持兀术渡淮河南下，但无机可乘，回陕后出任伪齐同州（今大荔县）知州。李永奇让李世辅找机会过秦岭找宋，自己在延安起兵响应。天会十五年（公元1137年）十月，金元帅撒离喝到同州视察，李世辅设计劫持撒离喝，南奔至洛河时无船可渡，金军又追赶而来，便与撒离喝结交，折箭为誓：李放撒一命，撒不得报复他家亲属。撒离喝脱身后得知李永奇从延安率家属随从南下，便遣金兵追至洛川马翅谷口，违约弃义，将李永奇及全家二百余口杀害。
李世辅闻父亲遇害，悲愤至极，与金兵死战，仅存26人逃至西夏境。李世辅求夏借兵复仇，誓要生擒撒离喝，取陕西六路予夏。夏国拨三千骑，派其征讨国内叛乱豪酋。李世辅突入叛军营垒，擒获叛首，受到夏崇宗的赏识。
金天眷二年（公元1139年）正月，得到夏国信任的李世辅接受崇宗诏命，担任静难军承宣使，鄜、延、岐、雍等路经略安抚使。夏国文臣王枢和武臣 讹为陕西路招抚使，李世辅为延安招抚使，率军20万攻入陕北。金国面对大军压境，立即加快将陕西地区割让给南宋的进程。陕西地方官吏闻知金割地归宋，纷纷易帜归降南宋。李世辅于二月十四日兵临延安城下时，鄜延路总管赵惟清便在城头告知：“鄜延路今复归宋矣，已有赦书！”李世辅见到赦书，百感交集，与众呜咽跪拜，便率旧部八百余骑着手归宋，并告知 讹：自己决意归宋，请夏军回国。 讹怒不肯允，李世辅抽刀便砍，夏军败退。 李世辅在延安张榜募军，用宋年号，进军关中，至鄜州时部众已达4万。撒离喝在耀州闻讯，连夜逃走。李世辅接南宋宣抚使吴阶信件，率旧部三千余经凤翔，五月到达河池（今甘肃徽县）。吴阶赞誉：“忠义归朝，惟君第一。” ④
六、金宋“归地风波”
金天眷二年（公元1139年）正月初五日，金、宋双方公开举行割地归宋“和议”。南宋于二月命朝官聿周、楼炤和地方官郭浩（知州）为接收陕西的宣抚使，三月宋使王伦和金朝的代表兀术在汴京（开封）办理“归地”手续，金占陕北关中等地又入南宋版图。陕西各地金、齐原任官员向宋廷呈送检讨书，宋朝宣布原职留用。如金鄜延路经略使关师古上表待罪，宋廷任其知延安府。但是，宋王朝始终对时降时叛官员不予信任，另外委任来自南方的政要官员，如郭浩为鄜延路经略使，田晟为泾原路经略使等。
陕西宣抚使楼炤及其要员决定宋军重兵仍部署在秦岭“蜀口”一线，熙河、秦凤路屯兵4万，驻守鄜延路为3000人。
天眷三年（公元1140年）五月，金毁归地契约，兵分两路攻宋，其中金兀术取河南，撒离喝取陕西。撒离喝从河中府（今山西永济县蒲州镇）西渡黄河，长驱直入连克同州、京兆、凤翔。几经战斗，隔离在陕北的鄜延宋军在郭浩等率领下，且战且退，绕道从宝鸡退入仙人关。
同年夏，金朝攻入陕西。不受宋朝信任的州县官员又纷纷倒戈。金朝正式确立治理陕西，陕西设四路，建立总官府，设立路、府、州、县区划建制，任命官员，直接统治关中与陕北。